違法行為終被反噬。

因信披違法違規(guī)和欺詐發(fā)行，*ST美尚（原名：美尚生態(tài)，300495）及相關(guān)責(zé)任人的處罰結(jié)果終于落地。而在欺詐發(fā)行過(guò)程中，參與其中的保薦機(jī)構(gòu)廣發(fā)證券也難逃其責(zé)。

“未勤勉盡責(zé)，出具含有虛假記載的文件”，中國(guó)證監(jiān)會(huì)向廣發(fā)證券出具的《行政處罰事先告知書(shū)》中給出這樣的表述。廣發(fā)證券由此領(lǐng)到了1000余萬(wàn)元的罰單。

然而，這份千萬(wàn)元的罰單相對(duì)于廣大中小投資者的損失幾乎不值一提。2021年4月30日，*ST美尚宣布可能無(wú)法在法定期限內(nèi)披露年報(bào)并進(jìn)行了會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正。應(yīng)聲而落，*ST美尚當(dāng)日股價(jià)以“20CM”跌停收盤(pán)。此后，*ST美尚股價(jià)一路向下。截至今年7月20日，*ST美尚報(bào)收1.84元/股，較歷史最高點(diǎn)24.67元/股（前復(fù)權(quán)）已經(jīng)跌去九成。

“此前買(mǎi)入美尚的股票是看到它的財(cái)務(wù)情況比較好，沒(méi)想到竟是財(cái)務(wù)造假，現(xiàn)在賬戶虧損巨大。”北京一位不愿具名的投資者向《大眾證券報(bào)》記者表示，“我們的損失誰(shuí)來(lái)補(bǔ)償？”

作為*ST美尚的中介機(jī)構(gòu)，廣發(fā)證券在服務(wù)過(guò)程中，未勤勉盡責(zé)，出具含有虛假記載的文件的行為表現(xiàn)在：核查大額銀行存款賬戶程序設(shè)計(jì)不到位，對(duì)美尚生態(tài)銀行存款函證程序執(zhí)行不到位；對(duì)應(yīng)收賬款的函證程序、盡職調(diào)查程序執(zhí)行不到位；對(duì)2018年非公開(kāi)發(fā)行股票的募投項(xiàng)目走訪程序執(zhí)行不到位；對(duì)美尚生態(tài)重要銀行借款合同查驗(yàn)不到位；對(duì)美尚生態(tài)申請(qǐng)文件、證券發(fā)行募集文件中無(wú)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)專業(yè)意見(jiàn)支持的內(nèi)容，未獲取充分的盡職調(diào)查證據(jù)和作出獨(dú)立判斷。

上海市東方劍橋律師事務(wù)所吳立駿律師表示：“銀行存款、應(yīng)收賬款等事項(xiàng)的核查是保薦人工作的重中之重，因?yàn)檫@些數(shù)據(jù)對(duì)投資者的投資決策影響非常之大。保薦機(jī)構(gòu)為非公開(kāi)發(fā)行股票的‘看門(mén)人’，扮演著保證信息真實(shí)的信用背書(shū)角色。”

在事發(fā)之前，廣發(fā)證券長(zhǎng)期為*ST美尚提供中介服務(wù)。除負(fù)責(zé)2018年非公開(kāi)發(fā)行股票外，廣發(fā)證券更是*ST美尚的上市保薦機(jī)構(gòu)，還曾負(fù)責(zé)*ST美尚2016年重組并募集配套資金方案。

在多年的服務(wù)合作中，廣發(fā)證券為何始終沒(méi)能發(fā)現(xiàn)美尚生態(tài)的違法違規(guī)行為。前者與后者以及牽涉其中的相關(guān)人員是否存在利益輸送？對(duì)此，《大眾證券報(bào)》致電并發(fā)函采訪廣發(fā)證券證券部人員。截至發(fā)稿，未予回復(fù)。對(duì)于此事的進(jìn)展，本報(bào)將持續(xù)保持關(guān)注。

記者 徐海峰 實(shí)習(xí)生 李漫鴻