代表基金 >>>

永贏基金布局了策略豐富、覆蓋不同風險收益特征、不同投向的固收產品矩陣，涵蓋開放式/持有期式短債、低波固收+、中波偏債混等，多年來廣受投資者青睞。以永贏開泰中短債A為例，近五年超額收益排名同類第2(海通證券)①，在機構、渠道端、互聯網有著頗高的人氣，僅螞蟻平臺關注量就超過百萬人。

偏債混合型代表作永贏鑫欣A，由永贏基金固收投資部總經理吳瑋和基金經理盧麗陽共同管理，截至2024年三季度末，近1年業績達9.85%，排名同類前6%，并且在2023年度以10.36%的收益登榜同類第一(銀河證券)。這只產品近1年最大回撤僅-1.73%，同類偏債混基金指數達-3.76%，力爭給投資者帶來穩健的投資體驗②。

在單只基金表現出色的同時，永贏基金固收業務整體排名也躋身同類前列，截至2024年三季度末，海通證券數據顯示，固定收益類基金近2、3年超額收益率在18家固收類大型基金公司中穩居第2，近1年排名第3③。

團隊成員 >>>

公司固收業務共有超20位基金經理/投資經理，團隊成員在流動性管理、利率債投資、信用債投資、利率衍生品交易與風險對沖方面專業能力突出。信評方面，20余人信評團隊，建立了完善的信用風險防范機制。

投資密碼 >>>

永贏基金充分發揮銀行系公募的先天稟賦④，在風險管理和收益挖掘上盡顯優勢。融資能力行業領先，成就更低資金成本。并且始終將風控放在首位，建立全面的風險監控和管理機制。堅守底線，不在杠桿和久期上過于激進，主要通過較高的趨勢判斷和短線波段交易能力挖掘收益。同時打造強大的風控團隊，建立了覆蓋53類細分風險、超500個應用指標的投資風險監測體系，根據不同風險，制定針對性風險模型，覆蓋事前、事中、事后投資交易全流程。同時，通過建立梯度回撤預警控制體系，測算歷史上每種風險的發生概率，保障投資者的利益。

多系統賦能，實現提質增效。過去五年，永贏基金在堅實的信評基礎上，通過科技賦能打造了業內領先的牽星固收投研系統(該系統榮獲2022年度金融科技發展獎⑤)。該系統功能涵蓋利率、信用、轉債的擇時及擇券研究，實現對企業的全生命周期管理，保障信用債研究向信用債投資的高效轉化。尤其在風險防控方面，采用七大評級模型，包括城投、地產、工業、商貿、證券、銀行和保險，評級模型準確反映不同行業信用屬性，實現行業及個體分級風險管理。通過每日輿情定向推送、每日報價及成交監測、高頻公司調研跟蹤點評，實現完善的投后高頻風險監控。

另外，在投資管理方面，公司建設了經緯投資交易系統，進一步提升交易效率;在風險控制方面，公司建設了明鏡風險管理系統，落實事前、事中、事后的全面風險管控。三大系統共同為固收業務保駕護航。

①排名數據來源海通證券，截至2024/9/30。具體排名為2/171，同類為短債債券型。

②數據均截至2024/9/30。基金業績、最大回撤及基準數據來源永贏基金，經托管行復核。指數數據來源Wind。排名數據來源銀河證券，近1年收益具體排名為15/264，2023年度收益具體排名為1/283，同類為普通偏債型基金（股票上限高于30%）（A類）。永贏鑫欣A成立于2021/1/14，業績比較基準為中債-綜合指數(全價)收益率*70%+滬深300指數收益率*25%+恒生指數收益率(按估值匯率折算)*5%，截至2024/9/30，基金近1年、成立以來凈值增長9.85%/8.75%，同期業績基準為5.87%/-2.84%，2021-2023年、2024年上半年凈值增長4.56%/-12.45%/10.36%/5.10%，同期業績基準為-2.43%/-5.43%/-1.99%/2.29%。基金經理萬純任職時間：2021/1/14-2022/3/1，基金經理陶毅任職時間：2021/2/1-2023/10/11，基金經理光磊任職時間：2022/2/11-2023/3/9，基金經理盧麗陽任職時間：2023/3/31至今，基金經理吳瑋任職時間：2023/7/6至今。

③超額收益排名數據來源海通證券，截至2024/9/30。基金管理公司超額收益是指基金公司管理的主動型基金超額收益（基金凈值增長率減去業績比較標準后的收益）按照期間管理資產規模加權計算的平均超額收益。大、中、小型公司的劃分：按照海通證券規模排行榜近一年主動權益（主動固收）的平均規模進行劃分，按照基金公司規模自大到小進行排序，其中累計平均主動權益（主動固收）規模占比達到全市場主動權益（主動固收）規模50%的基金公司劃分為大型公司（共18家），在50%-70%之間的劃分為中型公司，其余為小型公司，小型公司還包括旗下存續時間最長的產品成立不滿1年的公司。

④基金管理人與股東之間實行業務隔離制度，股東并不直接參與基金財產的投資運作。

⑤頒獎單位為中國人民銀行，2024年1月。

注：風險提示：基金有風險，投資需謹慎。基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。基金的過往業績及其凈值高低并不預示其未來業績表現，基金管理人管理的其他基金的業績并不構成對本基金業績表現的保證。基金業績指標不包括持有人交易基金的各項費用，計入費用后實際收益水平要低于所列數字。投資不同類型的基金將獲得不同的收益預期，并承擔不同程度的風險。通常基金的收益預期越高，風險越大。永贏開泰、永贏鑫欣屬于中低風險（R2）產品，適合經客戶風險承受能力等級測評后結果為穩健型（C2）及以上的投資者。風險等級與投資者風險承受能力等級對照表詳見永贏基金官網。投資者通過代銷機構提交交易申請時，應以代銷機構的風險評級規則為準。永贏鑫欣可投資于港股通標的股票，除了需要承擔與境內證券投資基金類似的市場波動風險等一般投資風險之外，還面臨匯率風險等境外證券市場投資所面臨的特別投資風險。敬請投資者在做出投資決策之前，仔細閱讀產品法律文件，充分認識本基金的風險收益特征和產品特性，充分考慮自身的風險承受能力，理性判斷并謹慎做出投資決策。