支持種子期初創期科技型企業健康成長，對于發展新質生產力、實現創新驅動發展具有重要意義。為扎實做好科技金融大文章，加快營造有利于科技型企業成長的良好金融環境，給種子期初創期科技型企業提供精準、優質、高效的金融服務，2024年初，江蘇金融監管局會同省科技廳、省財政廳、人民銀行江蘇省分行和江蘇證監局等部門聯合印發《關于深化種子期初創期科技型企業金融服務的指導意見》，聚焦科技金融短板弱項，從創新產品服務、強化政策協同等方面提出18條具體工作舉措。一年來，全省金融機構深入研究種子期初創期科技型企業發展規律和特點，按照精準服務與商業可持續原則，針對性提供差異化金融服務，已取得明顯成效。截至2024年末，全省種子期初創期科技型企業貸款余額3412億元，全年新增578億元，較年初增速20.4%，高于各項貸款增速11個百分點。

一、匹配企業需求，創新信貸產品

銀行機構加大對種子期初創期科技型企業研發貸款發放，國家開發銀行江蘇轄內分行針對科技創新研發類項目推出“研發貸款”專項產品，用于支持與研發活動直接相關的設備建設、購置和安裝、材料采購、人員薪酬、產學研究和分析測試費用等，應用研發類和基礎研究類貸款期限最長分別可達5年和10年，截至2024年末，國家開發銀行累計在蘇投放研發貸款近百億元。工商銀行江蘇省分行突破傳統債權思路，推出以產業鏈孵化模式為審貸核心的“科創企業產業鏈孵化貸”，被孵企業獲得鏈主企業股權投資，并憑借在研產品成為鏈主企業的供應商或協同供應商，即符合該產品授信場景。目前該產品在蘇州已成功簽約10余家產業鏈主企業，并與10余家產業創投機構合作推廣，成功投放18戶、4億元，涵蓋電子信息、裝備制造、生物醫藥、先進新材料、新能源等領域。江蘇銀行聯合省股交中心創新“蘇股e貸”專項產品，為股交中心培育企業提供“股權+債權”的組合金融服務，授信支持股交中心掛牌企業1674戶。

二、聚焦堵點難點，優化金融服務

(一)投貸聯動支持。銀行機構與其具有投資功能的子公司、外部創業投資、外部股權投資機構合作，探索開展“貸款+外部直投”等業務模式，在科技型企業生命周期中前移金融服務。中國銀行江蘇省分行與南創投、錫創投等地方創投機構合作，推出“創投新質貸”業務，緊密對接子基金和直投企業超100家，已經為59戶初創被投科技型企業提供資金3.3億元。針對近年來創投募資難、園區招商難問題，南京銀行持續推進“政銀園投”投貸聯動模式，以高新園區為載體、以政府園區為主要基金出資方、以深耕垂直賽道的卓越投資機構為專業基金管理人，同時給予配套信貸支持，目前在南通、無錫等地已落地多支基金。

(二)知識產權服務。銀行機構積極探索開展知識產權內部評估試點，建立完善符合種子期初創期科技型企業特點的知識產權價值評估模型。建設銀行轄內分行積極開展知識產權質押融資內部評估，利用評估模型多維度評估知識產權價值，并為貸款客戶授信測額。南京銀行推出知識產權在線價值評估模型并不斷優化，實現實時、在線測算企業名下有效知識產權的評估價值，較傳統外部評估方式流程更簡化，操作更簡便。江蘇銀行根據相關產業知識產權類型及數量、近年來知識產權申請變化情況等，制定科學的信貸投向指引，分層分檔識別技術含量高、創新實力強的初創企業，并加大支持。

(三)保險保障支持。保險機構創新開發人才創業保險、研發費用損失保險、關鍵研發設備保險和科技成果轉化費用損失保險等產品，從承保支持、理賠服務等重點環節為種子期初創期科技型企業科技研發、成果轉化等活動提供有效風險保障。人保財險江蘇省分公司創新落地全國首單中試綜合保險、重大科技攻關綜合保險，聯合長三角科技要素交易中心，通過全國首創“保險+鑒證服務”的雙重風險管理模式為科技成果轉化保駕護航。中國信保江蘇分公司服務種子期初創期科技型企業317家，累計支持相關企業出口3.3億美元。

(四)陪伴式金融服務。金融機構為種子期初創期科技型企業提供政策宣導、融資服務、保險保障、股權投資撮合、財務和法律服務等綜合金融服務，構建適宜種子期初創期科技型企業創新、創業和成長的科技金融生態。建設銀行江蘇轄內分行與政府相關部門、知名創投、核心企業、科研院校、孵化機構等合作，打造“創業者港灣”，為入駐孵化企業提供“金融+孵化+產業+輔導”一站式綜合服務，累計服務種子期初創期科技型入灣企業3000多戶。浦發銀行江蘇轄內分行運用“伙伴思維”，創建特色品牌“科技會客廳”，通過科技金融特色支行提供專門服務，開放私人銀行中心物理空間，為生態伙伴提供深層次交流合作平臺。2024年該行創新推出“5+7+X”科技金融產品體系，其中“浦創貸”作為“服務科技企業的最初一公里”，根據企業、企業主或企業創始團隊的科技創新屬性為企業發放信用貸款，授信額度最高500萬元。

三、實行專業評價，注重差異評審

銀行機構改變傳統重財務、重押品等思維，突出科技人才、科研能力、研發投入、成果價值等創新要素，構建種子期初創期科技型企業專屬服務體系。農業銀行江蘇省分行完善以“未來還款能力”為核心的評價方法，構建覆蓋科技型企業全生命周期的專屬信貸服務體系，運用“五有六力七能”評價模型，通過專屬評價體系合作客戶173戶、發放貸款18.3億元。中國銀行江蘇省分行利用“數智普惠”平臺，建立科創企業評價模型，形成科技金融“四新行動+”專項白名單，配套“開工貸”“苗圃貸”等專屬信貸產品和優惠利率，提供預授信額度814億元。江蘇銀行引入科技企業資質、知識產權、創新積分、研發投入等創新數據，構建涵蓋創新投入、創新成果、經營情況三大維度16個指標的科技企業創新評分卡，有效識別“硬科技”初創企業。

四、優化資源配置，強化科技賦能

(一)健全組織架構。全省銀行機構已成立科創金融服務中心、科技特色支行、科技金融專班等180余個，形成“專門部門+特色支行+專業團隊”的多層次服務體系，努力為科技創新領域提供精準、優質、高效的金融服務。

(二)優化資源配置。銀行機構針對種子期初創期科技型企業貸款，調整優化經濟資本占用系數，探索較長周期績效考核方案，實施差異化考核。農業銀行江蘇省分行探索單列科創企業信貸增長計劃并匹配相應信貸規模，適度下放信貸評議認定權限，并給予FTP優惠。建設銀行江蘇省分行對于“科技企業白名單”客戶，有效保障信貸規模，新增貸款經濟資本占用按五折計算，對種子期初創期科技型企業貸款不良率在容忍度以內的有關分支機構和部門、從業人員按規定免予追責。

(三)強化科技賦能。蘇州金融監管分局組織開展蘇州銀行業科技金融服務技能競賽，依托自主開發的“征像”系統，匹配種子期初創期科技型企業清單，推動地方征信公司篩選出具有強科創屬性、有融資需求的2萬家科技型企業，供銀行客戶經理“搶單”走訪，近4000名客戶經理參與搶單走訪，對接成功5095戶次。

五、強化部門協同，多方聯動發力

江蘇金融監管局、人民銀行江蘇省分行、江蘇證監局等積極組織、指導相關金融機構，根據省科技廳共享的高新技術企業、科技型中小企業、孵化器在孵企業中成立時間不超過5年的種子期初創期科技型企業等名單信息，常態化開展多層次、立體化、全方位的金融服務對接。人民銀行江蘇省分行探索從再貸款中單列一定額度用于支持種子期初創期科技型企業。省財政廳等部門發揮省普惠金融發展風險補償基金增信作用，引導金融機構對符合條件的種子期初創期科技型企業等投放“蘇科貸”“人才貸”“蘇知貸”等政銀合作信貸產品，2024年支持科技型中小企業1.38萬家。省財政廳、省科技廳等部門聯合推出“科技創新企業首貸貼息”政策，對科技型企業首貸給予貸款金額年化1%、最長不超過兩年的貼息，并對發放科技型企業首貸的銀行，按照規定給予獎勵，已有457家科創企業獲“首貸”18.81億元。

下一步，江蘇金融業將認真貫徹落實黨中央、國務院關于完善金融支持創新體系的決策部署，圍繞江蘇打造具有全球影響力的產業科技創新中心這一目標，進一步聚焦種子期初創期科技企業的金融服務需求，持續提升科技金融服務水平和覆蓋面，將更多金融資源向“投早、投小、投長期、投硬科技”傾斜，助力江蘇因地制宜加快發展新質生產力。

蔡友才 陳冬娟 鄭亞楠